Ambev

A Ambev é a maior cervejaria da América Latina. É controlada pela AB InBev, companhia de bebidas que tem os brasileiros Jorge Paulo Lemann, Marcel Telles e Carlos Alberto Sicupira entre seus principais sócios.

Informações da empresa

  • Ambev
  • Empresa
    Ambev
  • Código
  • Preço atual
    R$ 13,85 3.59%
  • Valor de mercado
    R$ 218 bilhões
  • Setor
    Consumo não Cíclico
  • Sub-setor
    Bebidas
  • Segmento
    Cervejas e Refrigerantes
  • RI
Descrição

A Ambev é a maior cervejaria da América Latina. É controlada pela AB InBev, companhia de bebidas que tem os brasileiros Jorge Paulo Lemann, Marcel Telles e Carlos Alberto Sicupira entre seus principais sócios.

Empresas do mesmo setor
Bombril Camil Alimentos Brf BrasilAgro Biosev Atacadão (Carrefour) Natura SLC Agrícola M. Dias Branco Terra Santa Agro Pomifrutas Marfrig Minupar Josapar Minerva JBS São Martinho Excelsior Pão de Açúcar

Análise da Empresa

O patrimônio líquido da empresa além de ser positivo em 62,6 bilhões vem crescendo consistentemente nos útimos 3 anos. De modo geral, o patrimônio líquido corresponde à riqueza da organização, ou seja, o que realmente pertence aos seus acionistas.

A empresa possui mais caixa do que dívida, o que indica solidez financeira. Indica que a empresa consegue gerar muito caixa, ficando com saldo de disponibilidade que supera o valor do endividamento bruto.

A empresa teve lucro de 1,27 bilhão no último trimestre divulgado.

A margem líquida da empresa é de 23,17%, acima do valor ideal de 20%. Vale observar também que aumentou do seu último ano. A margem líquida reflete o resultado das vendas da empresa. Um valor alto pode indicar vantagem competitiva frente aos seus concorrentes.

A empresa vem pagando proventos todos os anos durantes os últimos 6 anos.

O segmento de listagem é tradicional

Adota nível razoável pra cima de boas práticas em todos os items propostos CVM

Possui valor de mercado expressivo (R$ 218 bilhões)

A empresa teve uma receita líquida expressiva nos últimos 4 trimestres (R$ 52 bilhões)

Houve compras significativas (R$ 1,5 milhão) pelos diretores, conselho ou presidente da empresa nos últimos 6 meses.

Não houve vendas significativas pelos diretores, conselho ou presidente da empresa nos últimos 6 meses.

Performance de ABEV3

ABEV3 teve retorno de -11,76% frente ao seu segmento na média dos últimos 5 anos

ABEV3 teve retorno de -11,75% frente ao índice Bovespa na média dos últimos 5 anos

2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020
ABEV3 35.4% 31.81% 0.47% -1.0% 13.88% -4.37% 33.67% -28.66% 16.61% -26.56%
Segmento 35.4% 31.81% 0.47% -1.15% 40.49% -12.21% 21.46% 3.25% 24.42% -2.29%
IBOV -18.11% 7.37% -15.55% -2.94% -13.31% 38.94% 26.86% 12.84% 27.07% -17.35%

Evolução de R$ 10,000 investidos em ABEV3

Valuation e Preço Justo

O Melhores Ações utiliza o método de fluxo de caixa descontado (Discounted Cash Flow - DCF) para a realização do valuation. Caso tenha interesse em conhecer mais profundamente a metodologia, veja aqui a a ciência por trás do melhores ações.

Preço justo

R$ 7,76

Preço justo

Preço atual da ação

R$ 13,85

Preço atual da ação

A ação está sendo negociada a um preço acima do seu preço justo.

Análise dos múltiplos

Através da análise por múltiplos é possível obter uma visão como a empresa está inserida comparando com o seu setor e com o mercado

Preço x Lucro

Preço por lucro atual está bem acima da média do mercado, indicado uma possível supervalorização.

  • 1º Fertilizantes Heringer FHER3
    0,28x
  • 204º Ambev ABEV3
    23,42x
  • Média do Setor
    23,42x
  • Média do mercado
    8,84x
 

Preço x Valor Patrimonial

Preço por valor patrimonal é superior a 1, significa que o mercado está aceitando pagar mais pela ação do que todo patrimônio líquido da empresa. Além disso, o indicador é inferior a 3, indicando possível sobrevalorização.

  • 1º J B Duarte JBDU4
    0,09x
  • 272º Ambev ABEV3
    2,89x
  • Média do Setor
    2,89x
  • Média do mercado
    1,31x
 

EV / EBIT

EV por Ebit está acima da média do mercado, indicando uma possível supervalorização.

  • 1º Ceee D CEED3
    0,06x
  • 144º Ambev ABEV3
    15,41x
  • Média do Setor
    15,41x
  • Média do mercado
    10,13x

Proventos

3,54%

Dividend yield

2,21%

Crescimento do último ano

85,14%

Payout atual
O total de R$ 100.000 aplicados resultaria em um provento anual previsto de R$ 3.540,00 (ou equivalente a R$ 295,00/mês)

Dividendos distribuídos ao longo dos anos

Payout

O payout da empresa foi de 85,14%. Esse número é a porcentagem do lucro líquido distribuído em forma de dividendos ou juros sobre capital próprio aos seus acionistas.

Os proventos não aumentaram de ano para ano durantes os últimos 3 anos

A empresa vem pagando proventos todos os anos durantes os últimos 6 anos.

Está entre os 25% maiores pagadores de dividendos do mercado.

Distribuiu mais de 55% do lucro para os acionistas porém menos de 95% nos últimos 12 meses. É um percentual considerado alto porém não insustentável.

Transações insider e analistas

Indicação por corretoras e casas de análise

Está na carteira recomendada da corretora Santander Corretora.

Esse ativo não consta em nenhuma carteira recomendada das casas de análises monitoradas.

Transações insider

Houve compras significativas (R$ 1,5 milhão) pelos diretores, conselho ou presidente da empresa nos últimos 6 meses.

Não houve vendas significativas pelos diretores, conselho ou presidente da empresa nos últimos 6 meses.

Data Tipo Parte envolvida Quantidade Preço Volume Operação
31/07/2020 Derivativos - 3022600 R$ 13,90 R$ 42.014.140,00 Vencimento Total Return Swap
31/07/2020 Derivativos - 3022600 R$ 13,90 R$ 42.014.140,00 Celebração Total Return Swap
13/07/2020 Derivativos - 2649600 R$ 14,00 R$ 37.094.400,00 Celebração Total Return Swap
13/07/2020 Derivativos - 874600 R$ 14,00 R$ 12.244.400,00 Vencimento Total Return Swap
13/07/2020 Derivativos - 1775000 R$ 14,00 R$ 24.850.000,00 Vencimento Total Return Swap
10/07/2020 Derivativos - 925000 R$ 14,85 R$ 13.736.250,00 Vencimento Total Return Swap
10/07/2020 Derivativos - 1281500 R$ 14,85 R$ 19.030.275,00 Celebração Total Return Swap
10/07/2020 Derivativos - 356500 R$ 14,85 R$ 5.294.025,00 Vencimento Total Return Swap
08/07/2020 Derivativos - 1058000 R$ 14,71 R$ 15.563.180,00 Celebração Total Return Swap
08/07/2020 Derivativos - 1058000 R$ 14,71 R$ 15.563.180,00 Vencimento Total Return Swap
30/03/2020 Ações - 58050 R$ 7,47 R$ 433.749,60 Entrega Exerc Opções
30/03/2020 Ações - 40395 R$ 11,71 R$ 473.025,45 Entrega Exerc Opções
30/03/2020 Ações - 33658 R$ 0,00 R$ 0,00 Conversão Em Adrs
30/03/2020 Ações - 105700 R$ 6,96 R$ 735.545,16 Entrega Exerc Opções
30/03/2020 Outros - 33658 R$ 14,54 R$ 489.387,32 Entrega Adrs Bônus
30/03/2020 Ações - 119421 R$ 12,55 R$ 1.498.733,55 Compra – Planos De Opções / Ações
30/03/2020 Ações - 87500 R$ 1,77 R$ 154.906,50 Exercício De Opções
30/03/2020 Ações - 1445 R$ 14,54 R$ 21.010,30 Exercício De Opções
30/03/2020 Ações - 163975 R$ 1,77 R$ 290.294,78 Entrega Exerc Opções
30/03/2020 Ações - 103041 R$ 14,54 R$ 1.498.216,14 Entrega Ações Bônus
30/03/2020 Ações Diretoria 1832 R$ 14,54 R$ 26.637,28 Exercício De Opções
30/03/2020 Outros - 33658 R$ 0,00 R$ 0,00 Conversão Em Adrs
30/03/2020 Ações Diretoria 928 R$ 14,54 R$ 13.493,12 Exercício De Opções
30/03/2020 Ações - 39135 R$ 8,72 R$ 341.413,74 Entrega Exerc Opções
30/03/2020 Ações Diretoria 2940 R$ 14,54 R$ 42.747,60 Exercício De Opções

Saúde Financeira

A empresa teve lucro de 1,27 bilhão no último trimestre divulgado.

Análise dos ativos e passivos

Curto prazo
Longo prazo

Os ativos de curto prazo da empresa (36,3 bilhões) cobrem suas obrigações de curto prazo (29,2 bilhões)

Os ativos de longo prazo da empresa (85,1 bilhões) cobrem suas obrigações de longo prazo (16,6 bilhões)

Dívida líquida x EBITDA

A empresa possui um nível consideravelmente saudável de geração de caixa para honrar com seu endividamento

  • 1º Monark BMKS3
    -210,06x
  • 49º Ambev ABEV3
    -0,59x
  • Média do Setor
    -0,59x
  • Média do mercado
    1,32x

Dívida líquida x Patrimônio líquido

A empresa possui mais caixa do que dívida, o que indica solidez financeira. Indica que a empresa consegue gerar muito caixa, ficando com saldo de disponibilidade que supera o valor do endividamento bruto.

  • 1º Sul America SULA3
    -172,40%
  • 65º Ambev ABEV3
    -14,17%
  • Média do Setor
    -14,17%
  • Média do mercado
    17,30%

O patrimônio líquido da empresa além de ser positivo em 62,6 bilhões vem crescendo consistentemente nos útimos 3 anos. De modo geral, o patrimônio líquido corresponde à riqueza da organização, ou seja, o que realmente pertence aos seus acionistas.

Potencial de crescimento

A margem líquida da empresa é de 23,17%, acima do valor ideal de 20%. Vale observar também que aumentou do seu último ano. A margem líquida reflete o resultado das vendas da empresa. Um valor alto pode indicar vantagem competitiva frente aos seus concorrentes.

O faturamento da empresa vem crescendo durante os últimos 10 anos, porém não mais que 5 anos.

A taxa de crescimento média da receita dos últimos 5 anos é acima de 5% porém não muito substancial (6,22%).

Receita líquida

Lucro líquido

Solidez e Governança

Nível 1
Nível 2
Novo mercado
Bovespa mais
Mais nível 2

A empresa teve uma receita líquida expressiva nos últimos 4 trimestres (R$ 52 bilhões)

Possui valor de mercado expressivo (R$ 218 bilhões)

Adota nível razoável pra cima de boas práticas em todos os items propostos CVM

O segmento de listagem é tradicional

Práticas de governança adotadas pela companhia

Acionistas razoável 4 de 7 práticas adotadas
Conselho de administração bom 9 de 12 práticas adotadas
Diretoria bom 7 de 8 práticas adotadas
Orgãos de fiscalização e controle bom 7 de 9 práticas adotadas
Ética e conflitos de interesse excelente 12 de 12 práticas adotadas
Último balanço processado 30/06/2020